تحلیلگر ارزشگذاری و مدل‌سازی مالی (FMVA)

گواهینامه مدلسازی و ارزیابی مالی یا تحلیلگر ارزشگذاری و مدل‌سازی مالی (FMVA) یکی از معتبرترین گواهینامه‌های مالی است که توسط موسسه مالی Corporate Finance Institute ارائه می‌شود. بیش از 100 هزار دانشجو از 170 کشور به صورت سالانه در آزمون FMVA شرکت می‌کنند که این خود محبوبیت و جایگاه این مدرک را نشان می‌دهد.

مدرک FMVA یک گواهینامه نسبتاً جدید محسوب می‌شود اما در همین زمان کوتاه هم توانسته نسبت به بسیاری از مدارک مشابه دانشپذیران بیشتری را جذب کند. بخشی از این محبوبیت به ساختار محتوای منحصربه‌فرد آن مربوط می‌شود که گواهینامه FMVA را برای بسیاری از سمت‌های مالی و بانکی مناسب می‌کند.

اما FMVA دقیقاً چقدر به پیشرفت شغلی شما کمک خواهد کرد؟ آیا ارزش وقت و هزینه‌ای که برای آن متحمل می‌شوید را دارد؟ چگونه با سایر گواهینامه‌های محبوب مقایسه می‌شود؟ در ادامه به این نکات بیشتر خواهیم پرداخت.

نگاهی به آزمون FMVA

گواهینامه FMVA به سرعت در میان مدیران مالی و کارمندان بانکی محبوبیت پیدا کرده است. این گواهینامه نسبت به برخی از گواهینامه‌های تخصصی‌تر مانند گواهینامه CFA یا گواهینامه FRM که بر یک جنبه خاص مانند سرمایه‌گذاری یا ریسک تمرکز دارند، جذابیت گسترده‌تری دارد.

گواهینامه تحلیلگر مدل‌سازی و ارزش‌گذاری مالی CFI مهارت‌های ضروری را برای تجزیه و تحلیل مالی عملی آموزش می‌دهد. مدل‌های مالی بخش مهمی از فرآیند تصمیم‌گیری تجاری هستند و دوره‌های موسسه CFI به صورت گام به گام به یادگیرندگان نحوه ساختاربندی مدل‌هایی را که اعتماد ذینفعان را به خود جلب می‌کند، آموزش می‌دهد.

رویکرد جامع CFI به گواهینامه تحلیلگر مالی به دانشپذیران در تسلط بر مهارت‌های مدل‌سازی، ساده‌سازی فرآیندهای بودجه‌بندی و پیش‌بینی و بهبود شایستگی در سراسر جهان در حوزه حسابداری و مالی کمک می‌کند. این رویکرد درنهایت مهارت‌ها، ابزارها و تکنیک‌های لازم را برای تبدیل شدن به یک متخصص مالی جهانی ارائه می‌دهد.

با تمرکز بر کاربردهای دنیای واقعی و یک برنامه درسی عملی، برنامه ®FMVA دانشپذیران را برای مشاغل سرمایه‌گذاری بانکی، سرمایه‌گذاری خصوصی، ادغام و تملیک، ارزش‌گذاری کسب‌وکار و امور مالی شرکتی آماده می‌کند. قالب آنلاین انعطاف‌پذیر و خودآموز این برنامه برای متخصصان پرمشغله‌ای که به دنبال ارتقای مهارت‌ها و پیشرفت در شغل خود هستند، ایده‌آل است.

مشاغل حوزه تحلیل و استراتژی مالی

در ادامه مهمترین گروه مشاغلی که دارندگان مدرک FMVA می‌توانند در آن فعالیت کنند آمده است.

تحلیل و برنامه‌ریزی مالی

توسعه بودجه‌ و پیش بینی‌هایی که از فرآیند برنامه ریزی استراتژیک یک شرکت پشتیبانی می کند را ارائه می‌دهد. این عبارت به فرآیندی اشاره دارد که در آن شرکت ها بودجه‌ها و پیش بینی های مالی را توسعه می دهند تا به آنها در تصمیم گیری های مالی مهم کمک کند. این فرآیند معمولاً توسط تیمی از متخصصان مالی انجام می شود که شامل تحلیلگران مالی، مدیران مالی و مشاوران مالی است.

بانکداری سرمایه گذاری

ارائه خدمات تأمین مالی بازار سرمایه و مشاوره مالی همچون ادغام، تملیک و بازسازی در این دسته قرار می‌گیرند. بانکداری سرمایه گذاری یک بخش تخصصی از خدمات مالی است که به شرکت‌ها و موسسات مالی در زمینه تأمین و مشاوره مالی کمک می‌کند.

تحقیقات سهام

ارائه تحلیل مالی و توصیه‌ به سرمایه‌گذاران در مورد اینکه آیا یک دارایی خاص را بخرند، نگه دارند یا بفروشند در این بخش قرار می‌گیرد.

تحقیقات سهام یک بخش تخصصی از خدمات مالی است که به سرمایه‌گذاران در تصمیم‌گیری‌های سرمایه‌گذاری کمک می‌کند. محققان سهام (که به آنها تحلیلگران سهام نیز گفته می‌شود) تحقیقات گسترده‌ای را در مورد شرکت‌ها انجام می‌دهند و گزارش‌هایی را منتشر می‌کنند که شامل تحلیل مالی، توصیه‌های خرید/فروش و پیش‌بینی‌های قیمت سهام است.

توسعه شرکتی

پیگیری و اجرای فرصت‌های رشد ارگانیک و غیرارگانیک برای یک شرکت را مورد بررسی قرار می‌دهد.

توسعه شرکتی یک حوزه تخصصی در مدیریت است که بر رشد شرکت از طریق استراتژی‌های مختلف تمرکز دارد. این استراتژی‌ها می‌تواند شامل رشد ارگانیک (از طریق افزایش فروش و سود) یا رشد غیرارگانیک (از طریق ادغام و تملیک) باشد.

مدیران توسعه شرکتی مسئول شناسایی و ارزیابی فرصت‌های رشد برای شرکت هستند. آنها همچنین مسئول توسعه و اجرای استراتژی‌های رشد هستند. این مدیران همچنین باید با سایر بخش‌های شرکت همکاری کنند تا اطمینان حاصل کنند که استراتژی‌های رشد با اهداف کلی شرکت مطابقت دارند.

سرمایه‌گذاری خصوصی

سرمایه‌گذاری در کسب‌وکارها با هدف افزایش ارزش آنها در طول زمان قبل از خروج از سرمایه‌گذاری در این دسته قرار می‌گیرد.

سرمایه‌گذاری خصوصی یک نوع سرمایه‌گذاری است که در آن سرمایه‌گذاران (که به آنها سرمایه‌گذاران خصوصی نیز گفته می‌شود) در شرکت‌های خصوصی (منظور شرکت‌هایی که سهام آنها در بورس اوراق بهادار معامله نمی‌شود) سرمایه‌گذاری می‌کنند. سرمایه‌گذاران خصوصی به دنبال فرصت‌های سرمایه‌گذاری هستند که بتواند ارزش سبد خود را در طول زمان افزایش دهند. آنها معمولاً این کار را با انجام اصلاحات مدیریتی و عملیاتی در شرکت‌هایی که سرمایه‌گذاری می‌کنند انجام می‌دهند.

جزئیات آزمون FMVA

آزمون نهایی ®FMVA یک پیش‌نیاز برای کسب گواهینامه و نشان FMVA است. در زیر، تمام اطلاعاتی مربوط به آزمون لیست شده است.

ساختار آزمون: آزمون شامل 50 سؤال چند گزینه‌ای است که شامل مدل‌سازی اکسل در قالب مطالعه موردی است و از بانک سوالات تصادفی انتخاب می‌شود.

محل آزمون: آزمون آنلاین است و نیازی به حضور فیزیکی ندارد. می‌توانید آن را در خانه یا هر مکان دیگری تکمیل کنید.

مدت زمان آزمون: مدت زمان آزمون FMVA معادل 3 ساعت در نظر گرفته شده است..

محتوای آزمون: آزمون محتوای دوره‌های اصلی و آماده‌سازی را پوشش می‌دهد. از محتوای دوره‌های اختیاری در آزمون سوالی طرح نمی‌شود.

نتایج آزمون: دانشجویان بلافاصله پس از تکمیل آزمون نتایج خود را دریافت خواهند کرد.

نمره قبولی: نمره قبولی برای آزمون FMVA 70 درصد است.

شرایط شرکت در آزمون: آزمون پس از تکمیل 13 دوره اصلی و حداقل 3 دوره اختیاری قابل دسترسی است.

اخذ مجدد آزمون: دانشپذیرانی که در آزمون قبول نشده‌اند باید یک ماه صبر کنند تا بتوانند دوباره در آزمون نهایی شرکت کنند. هر تلاش اضافی آزمون به همان ترتیب قبلی دنبال می‌شود. اشتراک فعال در زمان آزمون نهایی و همه تلاش‌های مجدد برای شرکت در آزمون ضروری است.

نحوه آماده شدن برای آزمون FMVA: برای آماده شدن برای این آزمون لازم است فیلم‌های دوره، دوره‌های آماده‌سازی، منابع، تمرین‌ها و مطالعات موردی را بخوانید. در آزمون عملی FMVA شرکت کنید و نکات مطالعه آزمون نهایی FMVA را بررسی کنید.

آزمون‌های عملی: دانشجویان می‌توانند قبل از شرکت در آزمون رسمی، در تعداد نامحدودی آزمون عملی شرکت کنند.

مقایسه آزمون  FMVA و آزمون  CFA

نمی‌توان آزمون FMVA و آزمون CFA را به عنوان رقبای هم در نظر گرفت زیرا هر کدام روی یک حوزه خاص تمرکز داشته و یک همپوشانی جزئی باهم دارند. در ادامه مهمترین تفاوت این دو آزمون را تشریح می‌کنیم.

مباحث آزمون

آزمون CFA بیشتر بر مدیریت سبد، تحلیل اوراق بهادار، سرمایه‌گذاری و سایر حوزه‌های مرتبط با بازار تمرکز دارد. در حالی که FMVA بیشتر در مورد ارزش‌گذاری و مدل‌سازی مالی است. این امر FMVA را برای نقش‌های بانکداری سرمایه‌گذاری یا تحلیلگر مالی مناسب‌تر می‌کند، در حالی که CFA برای نقش‌های مدیریت سرمایه‌گذاری مانند مدیریت سبد و مدیریت دارایی ترجیح داده می‌شود.

زمان تکمیل

FMVA را می‌توان در چند ماه تکمیل کرد. اکثر دانشجویان بسته به سطح مهارت خود به 100 تا 150 ساعت زمان آماده‌سازی نیاز دارند. اگر هم اکنون دانشجوی رشته مالی هستید، زمان لازم برای تکمیل این برنامه حتی کمتر خواهد بود. برای موفقیت در آزمون CFA به سال‌ها زمان نیاز دارید و باید الزامات مورد نیاز را نیز برآورده کنید.

هزینه

FMVA از نظر هزینه مزیت قابل توجهی دارد. نه تنها برنامه CFA چندین برابر گران‌تر است، بلکه احتمالاً چیزی اضافه بر منابع آماده‌سازی نیز هزینه خواهید کرد. هزینه ثبت نام آزمون CFA حدود 1200 دلار و هزینه آزمون FMVA نیز بین 500 تا 850 دلار است.

محبویت

بدیهی است که CFA یکی از شناخته‌شده‌ترین گواهینامه‌ها بوده چراکه دهه‌هاست وجود دارد. اما گواهینامه‌های دیگری مانند FRM و FMVA به سرعت در حال رشد هستند. واقعیت این است که آنها حتی در رقابت مستقیم با هم نیستند. CFA برای سرمایه‌گذاری، FRM برای مدیریت ریسک و FMVA برای تحلیلگران مالی مناسب است.

همانطور که گفته شد بیش از  100 هزار نفر سالانه در برنامه FMVA ثبت نام می‌کنند که به افزایش شناخت آن نیز کمک خواهد کرد.

حقوق و مزایای دارندگان مدرک FMVA

میزان حقوق هر شغل به جایی که در آن کار می‌کنید بستگی دارد. یک تحلیلگر FMVA که در یک بانک سرمایه‌گذاری رتبه بالا در نیویورک کار می‌کند، احتمالاً بیشتر از دیگران درآمد دارد اما یک پیش بینی کلی از حقوق دارندگان این مدرک می‌تواند به شرح زیر باشد:

میانگین حقوق سالانه برای یک تحلیلگر مالی با گواهینامه: FMVA 70 هزار دلار

میانگین حقوق سالانه برای یک مدیر مالی با گواهینامه : FMVA 100 هزار دلار

میانگین حقوق سالانه برای یک مدیر ارشد مالی با گواهینامه FMVA: 150 هزار دلار

این اعداد فقط یک پیش بینی کلی هستند و ممکن است بسته به عواملی مانند تجربه، موقعیت شغلی و محل کار متفاوت باشد.

مزایای داشتن مدرک FMVA

در ادامه برخی از مزایای داشتن گواهینامه FMVA آورده شده است.

امکانات شغلی بیشتر: کارفرمایان به دنبال افرادی هستند که دارای گواهینامه‌های مالی معتبر هستند. داشتن گواهینامه FMVA می‌تواند به شما در یافتن شغل بهتر و با درآمد بالاتر کمک کند.

ارتقای شغلی سریعتر: داشتن گواهینامه FMVA می‌تواند به شما کمک کند تا در شغل خود سریعتر ارتقا پیدا کنید. کارفرمایان به دنبال افرادی هستند که دارای دانش و مهارت‌های مالی پیشرفته هستند.

افزایش اعتماد به نفس: داشتن گواهینامه FMVA می‌تواند به شما اعتماد به نفس بیشتری در زمینه مالی بدهد که خود می‌تواند در تصمیم‌گیری‌های مالی بهتر و در برقراری ارتباط با افراد دیگر در زمینه مالی کمک کند.

اگر به دنبال افزایش حقوق و بهبود فرصت‌های شغلی خود هستید، گواهینامه FMVA می‌تواند یک سرمایه‌گذاری عالی باشد.

سخن پایانی

گواهینامه مدلسازی و ارزیابی مالی (FMVA) یک گواهینامه معتبر است که توسط موسسه مدیریت مالی (CFI) ارائه می‌شود. این گواهینامه برای افرادی که می‌خواهند در زمینه مالی حرفه‌ای شوند، طراحی شده و دانش و مهارت‌های لازم برای موفقیت در این زمینه را به آنها ارائه می‌دهد.

آزمون FMVA یک آزمون جامع 3 ساعته است که 50 سوال چند گزینه‌ای دارد. آزمون FMVA به زبان انگلیسی برگزار می‌شود و دانشجویان باید نمره قبولی حداقل 70 درصد را کسب کنند تا گواهینامه دریافت کنند.